¿Sabías que cuando envías Rs. 1000 a alguien, Rs. Las plataformas deben incurrir en 2.5 para brindarle un ecosistema fluido. Entonces, no hay almuerzos gratis. La pregunta ahora es: ¿quién gana en este ecosistema y por qué el gobierno está dispuesto a gastar de su bolsillo?
¿Qué está pasando con las UPI en la India?
UPI ha sido una de las mayores tecnologías revolucionarias que hemos inventado y, desde entonces, su uso se ha disparado. Después de la política reciente de RBI para modificar los cargos de UPI, IMPS y NEFT, hubo un alboroto en torno a “¿Debería UPI ser gratuito o no” y qué innovaciones podemos esperar? Entonces, antes de comenzar a profundizar en UPI, veamos cómo y por qué se inventó UPI.
El nacimiento, el ascenso y el brillo de UPI
UPI se lanzó por primera vez en 2016. Fue piloteado por la Corporación Nacional de Pagos de India (NPCI) y Raghuram G. Rajan, entonces gobernador del RBI, lo lanzó junto con 21 bancos miembros. El público objetivo de UPI era básicamente todos los que usan métodos digitales para transferir dinero. Ya sea banca neta o IMPS. UPI es un factor crítico en el ecosistema sin efectivo en evolución del país.
¿Qué es UPI y cómo funciona?
La forma completa de UPI - Interfaz de pago unificado. Es una aplicación de teléfono inteligente para transferir dinero entre cuentas bancarias. La plataforma permite a los usuarios vincular sus cuentas bancarias de diferentes bancos en una sola aplicación UPI y realizar transacciones entre ellos utilizando sus números de teléfono móvil. es decir, transferir fondos solo con sus números de teléfono o ID de UPI. La plataforma UPI es un sistema que opera desde múltiples cuentas bancarias en una sola aplicación móvil de los bancos participantes, combinando múltiples funciones bancarias, como pagos comerciales y transferencias de fondos, todo bajo un mismo techo. La Corporación Nacional de Pagos de la India (NPCI) desarrolló un sistema de pago móvil de ventanilla única. Cada vez que un cliente inicia una transacción, no tiene que ingresar sus datos bancarios y otra información confidencial. Se han agregado nuevas funciones a UPI, como pagos en la aplicación y pagos con código QR. Todos estamos acostumbrados a aplicaciones de pago como Google Pay, Paytm, Phonepe y ahora CRED Pay. Estas aplicaciones se han convertido en una parte crucial de nuestras vidas. La transacción en estas aplicaciones se realiza mediante UPI, un sistema de pago de interfaz única desarrollado por la Corporación Nacional de Pagos de la India (NPCI). Hasta ahora hemos sido testigos de cómo UPI (Google Pay, Paytm y PhonePe) han agregado valor a nuestras vidas y ahora también sabe que el gobierno está listo para gastar en esta infraestructura. Así que ahora entendamos por qué había una necesidad de UPI.
¿Por qué nació UPI y por qué está creciendo?
La necesidad de UPI era la simplicidad: proporcionar una solución simple para todas esas transferencias complejas. Netbanking y el pago con tarjeta estuvieron con nosotros durante bastante tiempo. Era solo la complejidad, es decir, ingresar el código IFSC, el nombre del banco y otras 100 preguntas que debían completarse. Esto hizo que nos mantuviéramos alejados de las transferencias en línea durante mucho tiempo. Para ser precisos, en 2011, en promedio, ¡solo hubo 6 transacciones por persona en todo un año! Y ahora tu historial de pago de Google lo dice todo.
Economía digital
Efectivo no regulado
Los UPI están vinculados a cuentas bancarias y los pagos realizados a través de bancos están regulados. Esto significa que el dinero negro que está flotando afuera se puede controlar, ya que un número máximo de personas usaría transferencias en línea y se reduciría la aceptación de efectivo.
Cómo UPI puede contribuir al crecimiento de la economía
En 2021, los pagos instantáneos le ahorraron a India $12.6 mil millones en costos de pago. Según un estudio de investigación económica de Cebr, estos ahorros de costos permitieron a India desbloquear $16,400 millones en producción económica o el 0,56 por ciento de su PIB. Para 2026, se espera que las soluciones de pago instantáneo de la India generen una producción económica adicional de $45,6 mil millones, equivalente a aproximadamente el 1,12 por ciento del PIB de la India. Hasta ahora, es bastante evidente que UPI ha tenido un impacto masivo en el sistema de pago de la India. Como discutimos anteriormente, por cada transacción de Rs. 1000. Rs.2.5 se gasta para administrar y mantener esta infraestructura. Además, como la nueva circular RBI sugiere modificar los cargos de UPI, IMPS y NEFT, veamos por qué UPI no suena gratis o ¿por qué debería serlo?
¿Debería UPI ser libre y oportunidades de crecimiento para UPI?
Los bancos no están contentos con que UPI sea gratuito
El costo de UPI es casi nada. Porque a los bancos se les paga de dos maneras: primero, el gobierno los subsidia con 1300 millones de rupias al año, lo suficiente para cubrir los costos y más. Pero los bancos obtienen cantidades mucho mayores simplemente manteniendo una mayor cantidad de dinero flotante en el sistema bancario. Un sistema UPI cuesta 400 millones de rupias a la empresa que gestiona el flujo de transacciones y la liquidación (NPCI) al año como máximo. Los montos ganados en el flotador están cerca de 100,000 cr y luego, los bancos obtienen alrededor de Rs. 1.500 cr. del gobierno por operar la infraestructura UPI.
Innovación paralizada: debido al alto CAC
Google Pay y PhonePe representan casi el 80 por ciento del mercado de pagos digitales en India. Sin embargo, estas plataformas son indiferentes, y tampoco tienen nada que las haga atractivas para los usuarios. Las empresas de pago están gastando mucho dinero en marketing y educación de usuarios y proveedores. Por ejemplo, Google Pay gastó millones en reembolsos de efectivo para clientes a bordo. Estos gastos se conocen como costos de adquisición de clientes (CAC). Los mercados de pago son operados principalmente por unos pocos grandes jugadores y los jugadores más grandes no pueden permitirse el lujo de parpadear; si se aflojan, el competidor se comerá su cuota de mercado. Debido al alto CAC, es difícil para un nuevo jugador ingresar a este mercado y construir su audiencia. Si se pregunta por qué CRED lanzó recientemente CRED Pay, no olvide que CRED es parte del mundo fintech durante mucho tiempo con una valoración de mil millones de dólares.
Por qué los pagos deberían ser gratuitos: los bancos tienen barrigas grandes
La cantidad de dinero en las cuentas de ahorro paga alrededor del 3,5% al 4% al año o las cuentas corrientes que no pagan intereses son el flotador de un banco. A partir de ahora, incluso el estacionamiento nocturno en RBI gana mucho más que este dinero: Si los bancos simplemente estacionan sus fondos con RBI, pueden ganar un 5,15%, pero los bancos tienen mejores vías para prestar y ganar aún más. Aquí está cuánto dinero ganan los bancos en el flotador (cuentas corrientes más ahorros) en este momento. Compare esto con lo que NPCI gasta en todo UPI+todo lo demás. Float genera casi 140 000 millones de rupias de ingresos para los bancos. Estos ingresos flotantes solo están disponibles para los bancos y las NBFC no tienen tales cuentas ni ingresos flotantes. Dado esto, los ingresos flotantes se utilizan principalmente para pagar la infraestructura de pago.
Se esperan innovaciones próximas en Pagos/ UPI
A los indios nos encanta UPI porque es: bajo costo de transacción, velocidad y baja tasa de fallas. Ha sido parte de nosotros durante mucho tiempo. Inspirados por nosotros, muchos otros países planean lanzar lo mismo en su infraestructura de pago. Pero como UPI y la tecnología son piezas de innovación atemporales, ¿qué debemos esperar en los próximos tiempos?
UPI x tarjeta de crédito!
¿Qué pasaría si las tarjetas de crédito pudieran usarse para hacer pagos de UPI? Eso es correcto. Usar un instrumento de pago viejo y aburrido para pagar un protocolo de pago nuevo y genial. Pronto podrá vincular su tarjeta de crédito, probablemente la tarjeta de crédito de RuPay para pagar sus facturas.
Aumento en el volumen de transacciones con tarjeta de crédito en la India
Según estudios, los clientes tienden a gastar más cuando usan una tarjeta de crédito. Vincular tarjetas de crédito a UPI brindará una experiencia fluida a los usuarios y creo que probablemente esa sea la razón por la cual CRED presentó CRED Pay. (Solo pensando en voz alta)
UPI 123
No se requiere Internet en el móvil para una transacción. Podrá realizar una transacción a través de una llamada perdida.
UPI ligero
Una billetera como PayTM donde puede almacenar hasta Rs 2000 para transacciones más pequeñas de hasta Rs. 200 por vez (sin conexión a Internet) Esto brinda más a los usuarios que no tienen acceso a Internet y agrega más al sistema de UPI. No termina aquí. Hace unos meses, el gobierno de la India también inició una nueva campaña llamada JAM trinity para impulsar la economía y el espacio digital.
Uso global de UPI
El Reino Unido y recientemente Francia y Singapur también han hablado sobre la adopción del sistema UPI. En el futuro, es bastante probable: Que podamos viajar sin la molestia de cambiar divisas con la ayuda de este sistema.
Conclusión
Como se mencionó anteriormente, no hay almuerzos gratis ya que el gobierno está pagando para mantener este ecosistema de pagos en funcionamiento y los bancos están ganando lo suficiente con los fondos flotantes y los 1500 cr que se les asignan. Esto indicó que es mejor que UPI sea gratuito porque la idea es promover a más y más personas en los pagos digitales, lo que permite que sucedan cosas mucho más importantes además de esta infraestructura y las aplicaciones de pago ganan con cada transacción (como electricidad, agua o tal) ¡Porque más la transacción mejor la economía! Mantener UPI libre agregará más valor al ecosistema y debería haber más plataformas fintech ingresando a este segmento para reducir el monopolio de los peces gordos. Debido a que solo hay unos pocos jugadores importantes, es posible que comiencen a cobrar tarifas de conveniencia a sus usuarios. Por ejemplo: Los pagos a través de UPI son seguros y rápidos, y nos han hecho la vida más fácil y conveniente. UPI facilitará las transacciones entre países al tiempo que proporciona un poderoso sistema de gestión de riesgos en caso de fraude. Las transacciones UPI están creciendo a un ritmo dinámico y tienen un gran potencial de crecimiento. Y puede contribuir significativamente al PIB de la India. India será un lugar mucho mejor para los pagos si UPI se mantiene libre. Los pagos con UPI ya son los más baratos y rápidos, por lo que es importante mantenerlos gratuitos para que más nuevos jugadores de tecnología financiera puedan ingresar a los mercados de pagos y el alcance de la innovación permanezca en manos de las transacciones. Háganos saber si tiene alguna idea o comentario sobre lo que deberíamos cubrir a continuación. Nos vemos en la próxima 🙂
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